Ratgeber

Altersvorsorgedepot 2027: Das musst du jetzt wissen

Von Alexander Merget, ehem. Honorar-Finanzanlagenberater (§34h GewO) · Stand: Juli 2026

Was ist das Altersvorsorgedepot?

Das Altersvorsorgedepot ist der Nachfolger der Riester-Rente – und behebt deren größte Schwächen. Statt in garantieverpflichtete Versicherungsprodukte mit hohen Kosten fließt dein Geld in ein echtes Wertpapierdepot: Du investierst in ETFs und Fonds, der Staat legt Zulagen obendrauf, und in der Ansparphase fallen keine Steuern auf deine Erträge an. Der Verzicht auf die Beitragsgarantie ist dabei kein Nachteil, sondern der eigentliche Fortschritt: Garantien haben Riester-Sparer über Jahrzehnte in renditearme Anlagen gezwungen. Wer trotzdem mehr Sicherheit will, kann alternativ Varianten mit 80 oder 100 Prozent Beitragsgarantie wählen – bezahlt das aber mit geringeren Renditechancen.

Zusätzlich schreibt das Gesetz ein kostengünstiges Standardprodukt vor, das jeder Anbieter führen muss – gedacht für alle, die sich nicht selbst um die ETF-Auswahl kümmern wollen.

So funktioniert die Förderung

Die Zulagen sind prozentual an deine Einzahlungen gekoppelt – und gerade für kleine Beiträge außergewöhnlich hoch:

• 50 % Zulage auf deine ersten 360 € Eigenbeitrag pro Jahr (also schon ab 30 € im Monat)
• 25 % Zulage auf jeden weiteren Euro bis 1.800 € Eigenbeitrag
• Macht zusammen bis zu 540 € Grundzulage pro Jahr
• 300 € Kinderzulage pro Kind und Jahr – die volle Kinderzulage gibt es bereits ab 25 € monatlichem Eigenbeitrag (mehr dazu im Artikel zum AVD für Familien)
• 200 € Berufseinsteiger-Bonus, einmalig für alle, die vor ihrem 25. Geburtstag starten

Ein Rechenbeispiel: Zahlst du 1.800 € im Jahr ein (150 € im Monat), legt der Staat 540 € obendrauf – eine sofortige Förderquote von 30 Prozent, noch bevor dein Geld überhaupt am Kapitalmarkt arbeitet. Einzahlungen darüber hinaus sind bis 6.840 € pro Jahr möglich, erhöhen die Zulage aber nicht. Deine persönliche Förderung kannst du mit meinem Altersvorsorgedepot-Rechner in 30 Sekunden selbst durchspielen.

Steuern: In der Ansparphase bleibt alles steuerfrei

Innerhalb des Altersvorsorgedepots fallen weder Abgeltungsteuer noch Vorabpauschale an – dein Vermögen wächst ungebremst mit vollem Zinseszinseffekt. Besteuert wird erst die Auszahlung im Ruhestand (nachgelagerte Besteuerung), typischerweise zu einem dann niedrigeren Steuersatz. Alle Details dazu findest du im Artikel zu den Steuervorteilen.

Auszahlung: Dafür ist das Geld gedacht

Das AVD ist zweckgebundene Altersvorsorge: Die Auszahlphase beginnt frühestens mit 65 Jahren bzw. mit dem Bezug der gesetzlichen Rente – wahlweise als lebenslange Rente oder als Auszahlungsplan. Wer vorher an das Geld will, muss die erhaltenen Zulagen und Steuervorteile zurückzahlen (förderschädliche Verwendung). Ausnahmen gibt es für selbstgenutztes Wohneigentum, etwa Kauf, Bau oder energetische Sanierung.

Was passiert mit deinem Riester-Vertrag?

Bestehende Riester-Verträge laufen unverändert weiter – es gibt keine automatische Umwandlung. Ab 2027 können aber keine neuen Riester-Verträge mehr abgeschlossen werden, und du kannst dein Riester-Guthaben freiwillig ins Altersvorsorgedepot übertragen. Ob sich das für dich lohnt, hängt von deinem Vertrag ab – die Entscheidungshilfe findest du im Artikel zur Riester-Übertragung.

Was du jetzt schon tun kannst

Die Anbieter arbeiten gerade an ihren Produkten – ab dem 1. Januar 2027 geht es los. Bis dahin gilt: Verschaff dir einen Überblick über deine bestehende Altersvorsorge, prüfe deinen Riester-Vertrag (Kosten, Garantien, Restlaufzeit) und leg dir einen Plan zurecht, wie viel Eigenbeitrag du für die maximale Förderung aufbringen willst. Wer vorbereitet ist, sichert sich die Zulagen ab dem ersten Jahr.